Управление активами и пассивами

Страница 1

Оценка и управление процентным риском

Одной из ключевых задач финансового управления деятельностью банка является управление процентным риском, которое состоит из управления активами, пассивами и соотношением активы/пассивы. Управление активами зависит от уровня ликвидности банка, а также от степени ценовой и неценовой конкуренции. Управление пассивами связано с доступностью средств для выдачи ссуд, а управление соотношением активы/пассивы зависит от доходности работы банка и его надежности.

Процентный риск зависит от степени подверженности банковских активов и пассивов влиянию изменения процентных ставок, а также сбалансированности в портфеле банка между активами и пассивами, чувствительными к изменению процентных ставок.

К способам управления процентным риском относят:

· предусмотрение в договоре периодического пересмотра ставки по кредиту в зависимости от изменения рыночной ставки;

· установление согласования активов и пассивов по срокам и суммам их погашения, а также способам установления процентных ставок;

· классификацию актива и пассива в зависимости от их чувствительности к изменению уровня процентных ставок;

· определение размера разрыва (ГЭПа) между активами и пассивами, чувствительными к изменениям уровня процентных ставок.

Чувствительными к ставке процента активами (АЧП) или пассивами (ПЧП) являются средства и активы, которые подлежат переоценке или погашению через установленный период времени.

К активам, чувствительным к изменению процентных ставок, относятся: ссуды, выданные по плавающим процентным ставкам; погашаемые ссуды; банковские инвестиции с наступающими сроками погашения (федеральные фонды, активы на денежном рынке и др.); подлежащие уплате платежи по ссудам с фиксированными процентными ставками.

К пассивам, чувствительным к изменению процентных ставок, относятся краткосрочные займы, депозитные сертификаты денежного рынка с истекающими сроками, обязательства с плавающими процентными ставками.

Коэффициент чувствительности пассивов, оценивающий степень обеспечения наиболее чувствительных к изменению процентной ставки привлеченных средств, можно рассчитать по формуле:

Несоответствия оптимальной тенденции значения показателя ведут к росту процентного риска, указывают на отсутствие управления разрывами процентных ставок по активным и пассивным операциям, что в конечном итоге приводит к неплатежеспособности банка.

Традиционные аналитические методики изучения процентного риска сравнивают АЧП и ПЧП. Цель сравнения состоит в определении изменения чистого дохода банка в виде процентов в результате меняющихся процентных ставок.

Разрыв размеров между активами и пассивами, чувствительными к изменению ставки процента, называется денежным ГЭПом (или чистой стоимостью банка), который можно рассчитать по формуле:

(19)

Данный показатель позволяет оценить уровень процентного риска. Другим показателем, оценивающим процентный риск, является ГЭП-отношение (или процентный ГЭП, или чувствительность ГЭПа):

(20)

Недостатки показателей: во-первых, они неполные, так как не указывают на изменяемость дохода в связи с изменением процентной ставки, и, во-вторых, не учитывают размер банка.

Выделим следующие виды ГЭПа:

1. Отрицательный ГЭП означает, что у банка больше пассивов, чем активов, чувствительных к изменению уровня процентных ставок.

Ситуация рентабельна, когда банк занимает средства на короткий срок, а ссуживает их на длительный. При этом средства банк заимствовал по низким ценам, а кредитовал — на более доходном долгосрочном рынке. Банк с отрицательным ГЭПом получает выгоду от падения ставок процента. Когда же ставка растет, отрицательный ГЭП создает значительный процентный риск, так как цена средств растет быстрее, чем прибыль на доходные активы. В условиях инфляции отрицательный ГЭП — путь к финансовой катастрофе: доходы сменяются убытками, собственный капитал подвергается «эрозии», нарушается финансовая устойчивость банка, а это ведет к угрозе неплатежеспособности.

Страницы: 1 2 3 4 5 6

Еще по теме:

Методика оценки ликвидности и платежеспособности коммерческого банка
Каждый из субъектов рынка: центральный банк, коммерческие банки-контрагенты, другие кредитные и финансовые учреждения, нефинансовые организации, аудиторские фирмы, местные и центральные органы власти, физические лица преследуют собственные цели при анализе финансового состояния банков. Однако, обще ...

Финансово-экономическая характеристика деятельности банка
Банк «Возрождение» ведет свою историю с апреля 1991 года (Генеральная лицензия Банка России № 1439 от 24 марта 2003 года). Сегодня это один из крупнейших кредитных институтов страны, который уже на протяжении 18 лет уверенно входит в ТОР-30 отечественного банковского сектора. Банк обслуживает 55 ты ...

Понятие и классификация валютных операций
Термин «валюта» (в переводе с итальянского - «стоимость») означает денежную единицу какого-либо государства (национальная валюта) или иностранного государства (иностранная валюта). Соответственно, в первую очередь, следует разграничить понятие национальной валюты России и иностранной валюты. [1] Ва ...

Главное на сайте

Copyright © 2019 - All Rights Reserved - www.banklesson.ru