Совершенствование методики валютного прогнозирования

Для выявления наилучшего уравнения тренда определим параметры основных видов трендов (Приложение 5), а также (Приложение 6, табл.1) Результаты их расчётов представлены в табл. 9, согласно данным, наилучшей для всех рядов является полином шестого порядка, для которого значение достоверности аппроксимации наиболее высокое и составляет: Доллар США - , Евро - . Полученные линейное и параболическое уравнения практически одинаково описывают исходный временной ряд, поэтому для построения прогнозных значений и дальнейшего анализа можно использовать не параболическое уравнение, а уравнение линейного вида.

Применение данного уравнения значительно упростит расчёт пронозных значений, так как формулы для расчёта прогнозных значений примут следующий вид: для доллара США – y=0.0071*x-253,16, для евро - y=0.005*x-159,13.

Таблица 9 - Значения величины достоверности аппроксимации

Наиболее простую экономическую интерпретацию имеют параметры линейного и экспоненциального трендов.

Параметры линейного тренда можно интерпретировать так: а - начальный уровень временного ряда в момент времени t=0; b - средний за период абсолютный прирост уровней ряда. Применительно к исследуемым временным рядам можно сказать, что темпы роста курса валют в 2004 году изменились: от уровня 253,62%, со средним за месяц абсолютным приростом, равным 0,0071 проц. пункта – Доллар США, от уровня 159,13%, со средним за месяц абсолютным приростом, равным 0,005 проц. пункта – для евро.

Расчётные значения уровней временного ряда по линейному тренду определяются последовательной подстановкой в найденное уравнение тренда значения .

Процесс построения аддитивной модели состоит из шести шагов. На первом этапе проводим выравнивание исходных данных методом скользящей средней. Построим график для доллара США (рис.10).

Рисунок 10 - Параметры линейного тренда для Доллара США

Еще по теме:

Перспективы внедрения IRB-подхода в банковской системе Республики Беларусь
В последнее время внутренние рейтинги становятся все более важным элементом эффективного управления кредитными рисками крупных банков, повышения конкурентоспособности и устойчивости банковских систем в целом. Ведущие банки США, ФРГ, Франции, Великобритании и других развитых стран применяют внутренн ...

Исполнение обязательств по кредитному договору
Активность внешнеэкономической деятельности, как и любой иной вид коммерческой деятельности, во многом определяется доступностью и стоимостью заемных ресурсов. Особое внимание вопросам кредитования стало уделяться в связи с возникновением в последнее время существенных затруднений как в мировой, та ...

Анализ финансового состояния
Выдвижение на первый план финансовых аспектов, возрастание роли финансов – характерная тенденция для всех стран, особенно в банковской сфере. Качественное управление финансовыми средствами позволяет более точно оценить неопределенность ситуации. В связи с этим существенно возрастают приоритетность ...