Совершенствование методики валютного прогнозирования

Страница 4

Для выявления наилучшего уравнения тренда определим параметры основных видов трендов (Приложение 5), а также (Приложение 6, табл.1) Результаты их расчётов представлены в табл. 9, согласно данным, наилучшей для всех рядов является полином шестого порядка, для которого значение достоверности аппроксимации наиболее высокое и составляет: Доллар США - , Евро - . Полученные линейное и параболическое уравнения практически одинаково описывают исходный временной ряд, поэтому для построения прогнозных значений и дальнейшего анализа можно использовать не параболическое уравнение, а уравнение линейного вида.

Применение данного уравнения значительно упростит расчёт пронозных значений, так как формулы для расчёта прогнозных значений примут следующий вид: для доллара США – y=0.0071*x-253,16, для евро - y=0.005*x-159,13.

Таблица 9 - Значения величины достоверности аппроксимации

Тип линии тренда

Значения величины достоверности аппроксимации Доллар США

Значения величины достоверности аппроксимации Евро

линейная

0,3966

0,1909

логарифмическая

0,3986

0,1925

полиномиальная 2 степени

0,6227

0,4968

полиномиальная 3 степени

0,6283

0,5029

полиномиальная 4 степени

0,7631

0,7755

полиномиальная 5 степени

0,8414

0,8062

полиномиальная 6 степени

0,8622

0,846

степенная

0,4385

0,2088

экспоненциальная

0,4364

0,2071

Наиболее простую экономическую интерпретацию имеют параметры линейного и экспоненциального трендов.

Параметры линейного тренда можно интерпретировать так: а - начальный уровень временного ряда в момент времени t=0; b - средний за период абсолютный прирост уровней ряда. Применительно к исследуемым временным рядам можно сказать, что темпы роста курса валют в 2004 году изменились: от уровня 253,62%, со средним за месяц абсолютным приростом, равным 0,0071 проц. пункта – Доллар США, от уровня 159,13%, со средним за месяц абсолютным приростом, равным 0,005 проц. пункта – для евро.

Расчётные значения уровней временного ряда по линейному тренду определяются последовательной подстановкой в найденное уравнение тренда значения .

Процесс построения аддитивной модели состоит из шести шагов. На первом этапе проводим выравнивание исходных данных методом скользящей средней. Построим график для доллара США (рис.10).

Рисунок 10 - Параметры линейного тренда для Доллара США

Страницы: 1 2 3 4 5 6 7 8 9

Еще по теме:

Участники российского рынка
1. "АФМ Страховые консультанты и брокеры" Дата создания: 17 апреля 1995 года Вид деятельности: Брокер (страхование), Страхование имущества частных лиц, Перестрахование, Страхование имущества юридических лиц, Страхование особо опасных объектов, Страхование от несчастного случая, Страховани ...

Управление ликвидностью и платежеспособностью коммерческого банка
Анализ финансовых результатов коммерческого банка 1. Ликвидность банка – его способность своевременно и без потерь выполнять свои обязательства перед вкладчиками, кредиторами и другими клиентами. Обязательства банка складываются из реальных и условных. Для выполнения обязательств банк использует сл ...

Происхождение Центральных банков
В рамках зарождения банковского дела в 17 в. исторически важную роль приобретают центральные банки . Временные текущие затруднения и необходимость иметь денежные запасы в ликвидной форме усиливают потребность в платежных средствах. Появившиеся в платежном обороте векселяоблегчали обмен, но не позво ...

Главное на сайте

Copyright © 2021 - All Rights Reserved - www.banklesson.ru